Der Cash-Flow ist der aus der laufenden Tätigkeit innerhalb einer Periode erzielte Nettozufluss an liquiden Mitteln.
Er gibt Aufschluss über die Zahlungskraft und die finanzielle Gesundheit eines Unternehmens bzw. einer öffentlichen Verwaltung.
Die Grafik auf der rechten Seite illustriert das vereinfachte Berechnungsschema für den Cash-Flow.
Der Cash-Flow wird in diesem Schema indirekt aus der
Ergebnisrechnung abgeleitet.
Auf das Verfahren der indirekten Herleitung wird in der Praxis jedoch i.d.R. nicht zurückgegriffen. Vielmehr wird der Cash-Flow
direkt aus den jeweiligen Zahlungsströmen abgeleitet. Der Cash-Flow wird über den
Finanzhaushalt
bzw. die Finanzrechnung
ausgewiesen.
Der Cash-Flow ist der aus der laufenden Tätigkeit innerhalb einer Periode erzielte Nettozufluss an